டிமேட் கணக்கு (Demat Account) மற்றும் டிரேடிங் கணக்கு (Trading Account): முக்கிய வேறுபாடுகள்

டிமேட் கணக்கு மற்றும் டிரேடிங் கணக்கு என்றால் என்ன?

பங்குச் சந்தையில் (Stock Market) முதலீடு செய்ய விரும்பும் ஒவ்வொருவரும் டிமேட் கணக்கு (Demat Account) மற்றும் டிரேடிங் கணக்கு (Trading Account) பற்றி தெளிவாகத் தெரிந்துகொள்ள வேண்டும். இந்திய பங்குச் சந்தையில் முதலீடு செய்வதற்கும் வர்த்தகம் செய்வதற்கும் இந்த இரண்டு கணக்குகளும் மிக முக்கியமான அடிப்படை தேவைகளாகும். புதிய முதலீட்டாளர்கள் பலர் இவை இரண்டையும் ஒரே கணக்கு என்று தவறாக நினைத்துக் கொள்கிறார்கள். ஆனால் இவை இரண்டும் முற்றிலும் வேறுபட்ட தனித்துவமான பணிகளைச் செய்கின்றன.

டிமேட் கணக்கு என்பது பங்குகள் (Shares) மற்றும் கடன் பத்திரங்கள் (Bonds) போன்ற நிதிச் சொத்துக்களை மின்னணு முறையில் பாதுகாப்பாக சேமித்து வைக்கும் ஒரு டிஜிட்டல் பெட்டகமாகும். முன்னரே காகித வடிவில் இருந்த பங்குச் சான்றிதழ்கள் தற்போது டிஜிட்டல் வடிவில் மாற்றப்பட்டு இதில் சேமிக்கப்படுகின்றன. டிபாசிட்டரி பங்கேற்பாளர்கள் (Depository Participants - DP) எனப்படும் பதிவுசெய்யப்பட்ட இடைத்தரகர்கள் மூலம் நேஷனல் செக்யூரிட்டீஸ் டெபாசிட்டரி லிமிடெட் (NSDL) மற்றும் சென்ட்ரல் டெபாசிட்டரி சர்வீசஸ் லிமிடெட் (CDSL) ஆகிய மைய வைப்பகங்கள் இந்த டிமேட் கணக்குகளைப் பராமரிக்கின்றன.

டிரேடிங் கணக்கு என்பது பங்குச் சந்தையில் பங்குகளை வாங்கவும் விற்கவும் ஆர்டர்களை (Orders) பதிவு செய்ய பங்குத் தரகரால் (Stockbroker) வழங்கப்படும் ஒரு டிஜிட்டல் இடைமுகமாகும் (Interface). தேசிய பங்குச் சந்தை (NSE) மற்றும் மும்பை பங்குச் சந்தை (BSE) போன்ற அங்கீகரிக்கப்பட்ட பங்குச் சந்தைகளில் உறுப்பினர்களாக இருக்கும் பங்குத் தரகர்களிடம் இந்த டிரேடிங் கணக்கு பதிவு செய்யப்படுகிறது. சுருக்கமாகச் சொன்னால், டிரேடிங் கணக்கு வர்த்தகம் செய்வதற்கான வழியேற்படுத்துகிறது, டிமேட் கணக்கு வாங்கிய பங்குகளைப் பத்திரமாக சேமித்து வைக்கிறது.

இவை இணைந்து எவ்வாறு செயல்படுகின்றன?

ஒரு முதலீட்டாளர் பங்குச் சந்தையில் ஒரு பங்கை வாங்கும்போதும் அல்லது விற்கும்போதும் இந்த இரண்டு கணக்குகளும் இணைந்தே செயல்படுகின்றன. முதலீட்டு செயல்பாடுகள் தடையின்றி நடப்பதற்கு இவை இரண்டும் எவ்வாறு ஒருங்கிணைந்து செயல்படுகின்றன என்பதைப் புரிந்துகொள்வது அவசியமாகும். நீங்கள் ஒரு பங்கை வாங்க விரும்பும்போது, உங்கள் பங்குத் தரகரின் டிரேடிங் கணக்கு இடைமுகம் மூலம் வாங்குவதற்கான ஆர்டரை பதிவு செய்வீர்கள்.

நீங்கள் ஆர்டர் பதிவு செய்தவுடன், அந்தப் பங்கிற்கான தொகை உங்கள் இணைக்கப்பட்ட வங்கிக் கணக்கிலிருந்து எடுக்கப்படுகிறது. பங்குச் சந்தையில் இந்த வர்த்தகம் வெற்றிகரமாக முடிவடைந்து தீர்வு செய்யப்பட்டவுடன், நீங்கள் வாங்கிய பங்குகள் உங்களின் டிமேட் கணக்கில் நேரடியாக வந்து வரவு வைக்கப்படும். இந்த செயல்முறை முற்றிலும் டிஜிட்டல் முறையில் விரைவாக நடைபெறுகிறது.

அதேபோல், நீங்கள் வைத்திருக்கும் ஒரு பங்கை விற்க விரும்பும்போது, முதலில் உங்கள் டிமேட் கணக்கிலிருந்து பங்குகளை எடுப்பதற்கு அனுமதி வழங்கி, டிரேடிங் கணக்கு மூலம் விற்பனை ஆர்டரை பதிவு செய்வீர்கள். வர்த்தகம் நிறைவடைந்து தீர்வு செய்யப்பட்டதும், பங்குகள் டிமேட் கணக்கிலிருந்து கழிவிக்கப்பட்டு, விற்பனை மூலம் கிடைத்த தொகை உங்களின் இணைக்கப்பட்ட வங்கிக் கணக்கில் நேரடியாக வரவு வைக்கப்படும். இந்த மூன்று செயல்பாடுகளையும் எளிமையாக்க வங்கிக் கணக்கு, டிரேடிங் கணக்கு மற்றும் டிமேட் கணக்கு ஆகிய மூன்றையும் இணைக்கும் 3-in-1 கணக்கு வசதியும் பயன்படுத்தப்படுகிறது.

• பங்கு வாங்குதல்: டிரேடிங் கணக்கு மூலம் ஆர்டர் இடப்பட்டு, வங்கிக் கணக்கிலிருந்து பணம் பெறப்பட்டு, பங்குகள் டிமேட் கணக்கில் சேமிக்கப்படும்.
• பங்கு விற்பனை: டிமேட் கணக்கிலிருந்து பங்குகள் எடுக்கப்பட்டு, டிரேடிங் கணக்கு மூலம் விற்கப்பட்டு, பணம் வங்கிக் கணக்கிற்குச் செல்லும்.

டிமேட் மற்றும் டிரேடிங் கணக்கின் முக்கிய நன்மைகள்

மின்னணு முறையில் நிதிச் சொத்துக்களைச் சேமிப்பதும் வர்த்தகம் செய்வதும் முதலீட்டாளர்களுக்குப் பலவகையான நன்மைகளையும் பாதுகாப்பையும் வழங்குகிறது. காகிதப் பத்திரங்களாகப் பங்குகளை வைத்திருந்த காலத்தில் பல்வேறு நடைமுறைச் சிரமங்கள் இருந்தன. ஆனால் தற்போதைய நவீன டிஜிட்டல் அமைப்பில் முதலீடு செய்வது மிகவும் பாதுகாப்பானதாகவும் எளிமையானதாகவும் மாறியுள்ளது.

பங்குகளை டிஜிட்டல் வடிவில் டிமேட் கணக்கில் வைத்திருப்பதால் திருட்டு, சான்றிதழ் தொலைந்து போதல், சேதமடைதல் அல்லது போலிச் சான்றிதழ்கள் போன்ற அபாயங்கள் முற்றிலும் தவிர்க்கப்படுகின்றன. காகிதப் பயன்பாடு இல்லாத பாதுகாப்பான சேமிப்பு வசதியை இது உறுதி செய்கிறது. மேலும் முதலீட்டாளர்கள் தங்களின் சொத்துக்களை எப்போது வேண்டுமானாலும் கணினி அல்லது கைபேசி மூலம் எளிதாகக் கண்காணிக்க முடியும்.

நிறுவனங்கள் வழங்கும் போனஸ் பங்குகள் (Bonus Shares) மற்றும் பங்குப் பிரிப்பு (Stock Splits) போன்ற கார்ப்பரேட் நன்மைகள் (Corporate Actions) நேரடியாக முதலீட்டாளரின் டிமேட் கணக்கில் தானாகவே வரவு வைக்கப்படும். முதலீட்டாளர்கள் இதற்காக தனியாக விண்ணப்பிக்க வேண்டிய அவசியமில்லை. அதேபோல, டிஜிட்டல் டிரேடிங் தளங்கள் மூலம் நொடிப் பொழுதில் வர்த்தக ஆணைகளை நேரடியாகச் செயல்படுத்த முடியும் என்பதால் நேரமும் மிச்சமாகிறது.

• பாதுகாப்பான மற்றும் காகிதமற்ற நிதிச் சொத்து சேமிப்பு வசதி.
• கார்ப்பரேட் நன்மைகள் தானாகவே டிமேட் கணக்கில் வரவு வைக்கப்படும் முறை.
• டிஜிட்டல் தளங்கள் மூலம் வேகமான மற்றும் எளிமையான வர்த்தகச் செயல்பாடு.

இதில் உள்ள அபாயங்கள் மற்றும் கட்டுப்பாடுகள் யாவை?

டிஜிட்டல் கணக்குகள் மூலம் முதலீடு செய்வதில் பல நன்மைகள் இருந்தாலும், சில பாதுகாப்புக் கவனக்குறைவுகள் மற்றும் சந்தை அபாயங்கள் இருக்கவே செய்கின்றன. முதலீட்டாளர்கள் தங்களது கணக்குகளைப் பயன்படுத்தும்போது மிகவும் விழிப்புடன் இருக்க வேண்டும். கணக்கு விபரங்களின் பாதுகாப்பு மற்றும் சந்தை மாற்றங்கள் குறித்து அறிவது அவசியமாகும்.

உங்கள் கணக்கின் உள்நுழைவு விவரங்கள் (Login Credentials) அல்லது பரிவர்த்தனை பின் எண்களை (TPIN) பிறருடன் பகிர்ந்தால், அனுமதியற்ற வர்த்தகம் அல்லது நிதிச் சொத்துக்கள் தவறாக மாற்றப்படும் அபாயம் உள்ளது. எனவே கடவுச்சொற்களை மிகவும் இரகசியமாகப் பராமரிக்க வேண்டும்.

கூடுதலாக, நிதிச் சந்தைகளில் வர்த்தகம் செய்யும்போது சந்தை ஏற்ற இறக்க அபாயங்கள் (Market Volatility Risks) எப்போதும் இருக்கும். சந்தை மாற்றங்களால் முதலீட்டின் மதிப்பில் மாற்றங்கள் ஏற்படக்கூடும். முதலீட்டிற்கு முன் தனிப்பட்ட ஆய்வு மற்றும் நிதி ஆலோசகரின் ஆலோசனையை பரிசீலிக்கவும்.

• பாதுகாப்பு விவரங்களைப் பகிர்வதால் ஏற்படும் அனுமதியற்ற பரிவர்த்தனை அபாயம்.
• நிதிச் சந்தை ஏற்ற இறக்கங்களால் ஏற்படும் முதலீட்டு மதிப்பு மாற்றங்கள்.

யார் இந்த கணக்குகளைப் பயன்படுத்தலாம் மற்றும் தரகு விவரங்கள்

இந்திய நிதிச் சந்தையில் தங்கள் சேமிப்பை முதலீடு செய்ய விரும்பும் ஒவ்வொரு தனிநபருக்கும் இந்த கணக்குகள் மிகவும் பயனுள்ளவையாக இருக்கின்றன. முறைப்படுத்தப்பட்ட சந்தையில் முதலீடு செய்ய விரும்புபவர்களுக்கு இவை முதன்மை தேவையாகும்.

இந்திய பங்குச் சந்தை, பரஸ்பர நிதி (Mutual Funds), அரசுப் பத்திரங்கள் (Government Securities) அல்லது கடன் பத்திரங்களில் முதலீடு செய்ய அல்லது வர்த்தகம் செய்ய விரும்பும் நபர்கள் இந்த கணக்குகளைத் தொடங்கலாம். குறுகிய கால வர்த்தகம் செய்பவர்களுக்கும் நீண்ட கால முதலீட்டாளர்களுக்கும் இது ஏற்றது.

பங்குத் தரகர்களின் தரகுக் கட்டணங்கள் (Brokerage Fees), ஆண்டுக் பராமரிப்புக் கட்டணங்கள் (Annual Maintenance Charges - AMC) மற்றும் டிபி பரிவர்த்தனைக் கட்டணங்கள் (DP Transaction Charges) ஆகியவை நிறுவனத்திற்கு நிறுவனம் மாறுபடலாம். தற்போதைய சமீபத்திய கட்டண விவரங்களை உங்கள் பங்குத் தரகரின் அதிகாரப்பூர்வ இணையதளத்தில் சரிபார்க்கவும். மேலும் தகவல்களுக்கு இந்திய பங்கு மற்றும் பரிவர்த்தனை வாரியம் (SEBI), CDSL அல்லது NSDL அதிகாரப்பூர்வ இணையதளங்களைப் பார்க்கவும்.

முதலீட்டாளர்கள் செய்யும் பொதுவான தவறுகள்

பங்குச் சந்தை முதலீட்டைத் தொடங்கும்போது புதிய முதலீட்டாளர்கள் அறியாமையால் சில பொதுவான தவறுகளைச் செய்கிறார்கள். இந்த தவறுகளைத் தவிர்ப்பதன் மூலம் முதலீட்டுப் பயணத்தைப் பாதுகாப்பாக மாற்ற முடியும்.

டிரேடிங் கணக்கையும் டிமேட் கணக்கையும் ஒன்று என நினைத்துக் குழப்பிக் கொள்வது முதலாவது பொதுவான தவறு. இரண்டும் ஒரே வேலையைச் செய்கின்றன என்று கருதுவது தவறானது. டிரேடிங் கணக்கு வாங்குவதற்கும் விற்கும் வழிவகை செய்கிறது, டிமேட் கணக்கு மட்டுமே சேமித்து வைக்கிறது என்பதை நினைவில் கொள்ள வேண்டும்.

கணக்குத் தொடங்கும் போதோ அல்லது அதற்குப் பிறகோ நியமனதாரரை (Nominee) சேர்க்க மறந்து விடுவது மற்றொரு பெரிய தவறு. மேலும், கடவுச்சொற்கள், ஒருமுறை பயன்படுத்தும் எண்கள் (OTP) அல்லது பரிவர்த்தனை பின் எண்களை (TPIN) உறுதிப்படுத்தப்படாத நபர்களிடம் பகிர்வதும் பெரும் நிதி இழப்பிற்கு வழிவகுக்கும்.

• டிமேட் மற்றும் டிரேடிங் கணக்கின் வெவ்வேறு செயல்பாடுகளைப் புரிந்துகொள்ளாமல் இருப்பது.
• கணக்கில் நியமனதாரரை (Nominee) சேர்க்காமல் விடுவது.
• ரகசிய பாதுகாப்பு விவரங்களை அறிமுகமில்லாத நபர்களிடம் பகிர்வது.

அடிக்கடி கேட்கப்படும் கேள்விகள்

கேள்வி: டிரேடிங் கணக்கு இல்லாமல் டிமேட் கணக்கு மட்டும் தனியாகத் தொடங்க முடியுமா? பதில்: ஆம், நிச்சயமாகத் தொடங்க முடியும். நீங்கள் பங்குச் சந்தையில் தீவிரமாக பங்குகளை வாங்கவோ விற்கவோ செய்யாமல், புதிய பங்கு வெளியீடு (IPO) மூலமாகப் பெறப்பட்ட பங்குகள் அல்லது பரிசாகப் பெறப்பட்ட பத்திரங்களை மட்டும் கைவசம் சேமித்து வைக்க விரும்பினால், டிரேடிங் கணக்கு இல்லாமல் டிமேட் கணக்கை மட்டும் தனியாகத் திறந்து பயன்படுத்தலாம்.

கேள்வி: டிமேட் கணக்கில் நியமனதாரரை (Nominee) சேர்ப்பது ஏன் மிகவும் அவசியமானது? பதில்: கணக்கு உரிமையாளர் எதிர்பாராதவிதமாக இறக்க நேரிட்டால், அவருடைய டிமேட் கணக்கில் உள்ள பங்குகள் மற்றும் நிதிச் சொத்துக்கள் சட்டப்பூர்வ வாரிசுக்கு அல்லது அவர் குறிப்பிட்ட நபருக்கு எந்தவித நீண்ட சட்டப் போராட்டங்களும் சிக்கல்களும் இன்றி எளிதாகச் சென்றடைவதை நியமனதாரர் சேர்க்கை உறுதி செய்கிறது.

கேள்வி: 3-in-1 கணக்கு என்றால் என்ன? பதில்: 3-in-1 கணக்கு என்பது முதலீட்டாளரின் வங்கிக் கணக்கு, டிரேடிங் கணக்கு மற்றும் டிமேட் கணக்கு ஆகிய மூன்றையும் ஒரே அமைப்பில் தடையின்றி இணைக்கும் ஒரு ஒருங்கிணைந்த கணக்கு வசதியாகும். இது பணப் பரிமாற்றம் மற்றும் பங்கு வர்த்தகத்தை மிகவும் எளிமையாகவும் வேகமாகவும் மாற்றுகிறது.